天弘基金朱海扬：慈善基金规范化投资起航 公募专业投资优势明显

本篇文章1383字，读完约3分钟

我们的记者王明山

近日，“中国慈善资产管理论坛南开峰会”在天津举行，由中国慈善资产管理论坛、南开大学教育基金会、南开大学金融学院联合举办，CSI金牛、田弘基金、建行养老、中国民生银行特别支持。

田弘基金助理总经理朱海洋出席会议并发表主旨演讲。他表示，慈善基金的规范化投资刚刚起步，具有明显专业优势的公共基金可以为慈善组织提供专业的资产管理服务，有助于慈善事业的可持续发展。

资产配置是慈善资产管理的核心

2019年是中国慈善资产管理的第一年。由于慈善资产的安全性要求很高，如何安全有效地投资已经成为投资界和慈善界共同面临的问题。

对此，朱海洋表示，公共基金作为资本市场上最专业的机构投资者之一，在过去的21年里为投资者创造了丰厚的回报。公共基金以其强大的主动管理能力、丰富的产品布局、完备的投资、研究和交流体系以及严格完善的监管和风险控制体系等专业优势，可以有效解决慈善资产造血功能不足的问题，帮助其实现长期价值。

朱海洋认为，慈善事业与公共基金的结合意义重大。公共基金可以为慈善行业提供专业的投资管理服务，满足慈善基金对不同风险特征的各种金融产品的需求，让慈善组织关注公益。在发达资本市场中，慈善基金广泛活跃于公共基金、风险投资、股权投资等领域，是公共基金和资本市场的重要长期资金来源。此外，公共基金与慈善行业的良性互动有利于社会责任的共同践行。

在朱海洋看来，慈善资产管理的核心是资产配置，即通过指定投资的资产类型和各种资产的投资比例，在给定的波动风险水平下实现最优的投资回报。目的是在不同类型的资产之间分散风险，并努力获得超出平均市场的收入。

朱海洋指出，慈善资产管理的资产配置可以从四个明确的点入手:第一，明确可以投资的资产类型；二是明确各种资产的最优投资比例；三是明确是否根据经济和资本市场的变化调整各种资产的投资比例；最后，阐明了调整各种资产投资比例的原则和方法。

锚定慈善资产管理提供四项综合服务

朱海洋还指出，传统的投资研究模式依赖于专业人士的分析和判断，面对不断扩大的金融数据，这种模式已经开始显示出疲态。在金融技术时代，慈善资产投资需要人工智能、大数据、云计算等现代科技手段，以便快速获取、处理和分析海量数据，生成投资意见和报告，实现自动化交易，从而有效降低投资管理成本，提高效率。

在智能投资研究方面，田弘基金作为一家富含互联网基因的基金公司进行了卓有成效的探索，包括以鹰眼系统、鸽子系统和资产配置决策系统为代表的可视化智能投资研究平台；以宏村系统为代表的同业存款查询系统；以余额宝赎回预测模型为代表的流动性预测系统；以天眼系统为代表的风险管理系统。这些系统大大提高了公司的投资和研究效率，进一步创造了田弘基金在行业中的独特能力。

朱海洋介绍说，田弘基金也在利用该团队在养老业务领域的丰富经验，为慈善组织提供全面的资产管理服务:首先，资产配置建议，田弘基金的专业资产配置团队，概念和框架可以帮助慈善组织。制定资产配置政策；二是流动性管理，依托田弘玉宝独特的管理能力，为慈善组织提供流动性管理服务；三是定制投资产品，充分分析慈善组织的风险偏好、风险承受能力和资本流动特征。田弘基金可以为慈善组织提供定制的资产管理计划；第四，标准化投资产品。田弘基金产品线丰富，每只基金的风险收益特征清晰，能够充分满足慈善组织的资产配置需求。

(编辑上官门罗)